Компания выпустила пятилетние и долгосрочные облигации в канадских долларах. Сделка стала крупнейшей для корпоративного долгового рынка Канады.
Amazon разместила облигации в канадских долларах на C$14 млрд, или около $10,04 млрд. Это следует из итогового документа с условиями размещения, поданного в SEC в понедельник. Сделка стала рекордной для канадского корпоративного рынка облигаций.
Предыдущий максимум был установлен совсем недавно: в прошлом месяце материнская компания Google, Alphabet, разместила облигации на C$8,5 млрд. Amazon заметно превысила этот объем.
Речь идет о так называемых maple bonds. Так называют облигации в канадских долларах, которые выпускают иностранные заемщики на рынке Канады. Для инвестора это долговая бумага в местной валюте, а для компании — способ занять деньги вне домашнего рынка.
Размещение Amazon состояло из пяти частей. Сроки погашения бумаг находятся в диапазоне от 2029 до 2056 года. Иными словами, компания заняла деньги как на сравнительно короткий срок, так и почти на три десятилетия.
По бумагам с погашением в 2029 году доходность была установлена с премией 40 базисных пунктов к кривой доходности государственных облигаций Канады. Для самых длинных бумаг, с погашением в 2056 году, премия составила 110 базисных пунктов к гособлигации Канады с купоном 3,50% и сроком погашения в декабре 2057 года.
Интерес крупных международных компаний к канадскому долговому рынку в этом году вырос. Их привлекают высокий спрос со стороны инвесторов и более выгодная стоимость заимствований. Для таких компаний, как Amazon, это еще и способ распределить источники финансирования по разным рынкам и валютам.
Контекст сделки связан с большими расходами технологических гигантов на инфраструктуру для искусственного интеллекта. Amazon, как и другие крупные поставщики облачных сервисов, нуждается в капитале для дата-центров, серверов, энергетической инфраструктуры и других долгосрочных проектов.
Ранее в марте Amazon уже привлекла 14,5 млрд евро, или около $16,88 млрд, в рамках восьмичастного размещения. Тогда сделка стала крупнейшей в истории корпоративного рынка облигаций в евро.
Возможные последствия такой сделки просты: канадский рынок облигаций становится заметнее для крупных заемщиков, а инвесторы получают больше бумаг от глобальных компаний с высоким кредитным качеством. Для Amazon это дополнительный источник денег на долгие проекты, особенно в сфере облачных технологий и ИИ-инфраструктуры.
